خرازی در عملیات خیبر (اسفند ۱۳۶۲) در هورالهویزه، خرازی با وجود سختیهای منطقه باتلاقی و آتش سنگین دشمن، فرماندهی نیروهایش را بر عهده داشت. او در همین عملیات از ناحیه دست مجروح شد و یکی از دستان خود را از دست داد، اما پس از بهبودی نسبی، دوباره به جبهه بازگشت و از مسئولیت فرماندهی کنارهگیری نکرد.